Разделы



Прогнозирования являются стержнем любой торговой системы, поэтому хорошо составленные прогнозы Forex могут сделать тебя безгранично денежным.

Дополнительные способы анализа

Помимо перечисленных выше способов анализа рынка Форекс, на последнем хорошо себя зарекомендовали другие, дополнительные ме­ тоды, которые отлично себя проявили на товарном или фондовом рын­ ках. К ним, в первую очередь, нужно отнести японские свечи (см. раз­ дел 1.1)/44,45/.

1.7.1 Японские свечи

Традиционно выделяют несколько основных типов свечей (см. рис.35).

Свечи №1 — 4 — это бычьи белые свечи;

5 — 8 — это медвежьи черные свечи;

9 — 11 — доджи.

Свеча № 1 характеризует большую силу быков, следом за ней обыч­ но формируется любая белая свеча;

№2 показывает ослабление силы быков, обычно после нее идет додж или свечи типа 4 или 8;

№3 — средняя сила быков, после нее обычно следует любая белая свеча или додж;

№4 —белая свеча с равными тенями — полная неопределенность в прогнозах на следующую свечу;

№5 — большая сила медведей, за ней обычно формируется любая черная свеча,

№6 — средняя сила медведей, за ней — любая черная свеча или додж;

№7 — ослабление силы медведей, после нее обычно следуют свечи №4 или 8, или додж;

№8 —черная свеча с равными тенями — полная неопределенность в прогнозе силы участников рынка;

№9 — 11 — доджи, в целом сила участников рьшка не определена.

Уже из приведенной характеристики свечей ясно, что вначале ана­ лизируют тело свечи — чем длиннее тело, тем сильнее тренд; затем со­ поставляют длины теней свечи — чем длиннее тень, тем меньше веро­ ятность движения цены именно в этом направлении.

На рис. 36 виден сильный медвежий тренд (см. участок АВ), харак­ теризующийся мощным движением на начальной стадии тренда (пер­ вые две свечи) и последующая незначительная консолидация (длин­ ные тени снизу).






Сильный бычий тренд показан на рис.37. Здесь уже в последней стадии тренда верхние тени длиннее нижних, что говорит о том, что вскоре должен начаться процесс консолидации бычьих сил или даже победе медведей.

Однако более интересным представляется возможность изучения различных комбинаций свечей. Здесь так же, как и в трендовом анали­ зе, существуют фигуры прекращения действующей тенденции и моде­ ли продолжения тенденции. Кратко остановимся на основных из фи­ гур прекращения существующей тенденции, как наиболее интересных в плане прогнозирования возможной смены направления тренда.

п»ї

На рисунке 38 представлены модели возможного поворота, обра­ зованные из одной характерной свечи.

1. Молот ( Hammer ( HR ), рис. 38 )- принадлежит бычьей форма­ ции, поэтому эта свеча часто. п оявляется на дне медвежьего тренда. Необходимо существование трех критериев, при выполнении которых формируется свеча — Молот:

1)  цвет свечи — любой; тело свечи формируется в верхней области тренда;

2)         длинная часть нижней тени должна быть в два раза длиннее тела свечи;

3) верхняя тень — очень короткая или ее вовсе нет.
Противоположностью HR является фигура из одной свечи, как

правило образованная в точке максимума бычьего тренда, после кото­ рого происходит откат или смена тенденции. Это — Висельник ( Hanging Ма п( НМ)). Для образования свечи — Висельника также необходимо выполнение трех критериев образования этой фигуры:

1)  цвет свечи — любой; тело свечи — в верхней конце области тренда;

2)         нижняя тень — в два раза длиннее тела свечи;

3)         верхняя тень — очень короткая или ее вовсе нет;

Перевернутый молот ( Inverted Hammer ( IH )) — принадлежит бы­ чьему тренду и всегда формируется в низине медвежьей тенденции, сигнализируя о коррекции или смене тренда. Условия, при которых имеет место свеча — Перевернутый молот, следующие:

1)  цвет свечи любой; тело свечи в нижней части тренда;

2)         длинная верхняя тень должна быть в два раза длиннее тела свечи;

3)         нижняя тень — очень короткая или ее вовсе нет;

Следует заметить, что если формирование этой свечи происходит с гепом (разрывом) между ее телом и телом предыдущей свечи, то это усиливает поворотную модель Щ.

Противоположностью Перевернутого молота является фигура — Падающая звезда Shooting Star ( SS )), которая обычно завершает бы­чью тенденцию и поэтому располагается на вершине тренда. Также необходимы три критерия для формирования этой свечи:

1)  цвет свечи — любой; тело свечи — в нижней части области тренда;

2)         длинная верхняя тень в два раза больше тела свечи;






3) нижняя тень — очень короткая или ее вовсе нет.

Хочется также отметить, что увеличение щели между телом SS и телом предыдущей свечи усиливает сигнал, подаваемый Падающей звездой.

Рассмотренные выше четыре модели коррекции или перегиба трен­ да носят скорее индикативный (справочный) характер и не являются прямым руководством к действию.

п»ї

Вычисление вероятности правильного вхождения в рынок Форекс на базе сигналов только от этих рассмотренных выше четырех фигур дало следующие результаты: из 100 вхождений правильным оказалось 71 вхождение, а, соответственно, 29 — ложны. Откуда ясно, что с уче­ том наглядности и простоты подаваемых сигналов, изученные фигуры являются хорошим дополнением при проведении комплексного тех­ нического анализа рынка (см. раздел 1.9.2.1)

Более интересными представляются поворотные фигуры, образо­ ванные из комбинаций двух свечей и трех свечей (рис. 38, рис. 39).

На рис.39 показана фигура, образованная из двух свечей, которая получила название медвежье поглощение ( Engulfing Bearish ( EG )), которая, как видно из рисунка, является концом бычьей формации и создается на вершине пика. Существуют три критерия формирования этой фигуры (EG):

1)  рынок должен быть наверху тренда, если даже тренд краткос­ рочный;

2)         EG состоит из двух свечей, причем тело второй свечи должно поглотить (т.е. цена открытия второй свечи выше, а цена закрытия — ниже соответствующих цен первой свечи модели медвежьего погло­ щения) тело первой свечи;

3)  Тело второй свечи в фигуре EG должно быть черного цвета, в то время как цвет тела первой свечи —б елый.

Противоположностью медвежьего поглощения является комбина­ ция из двух свечей, получившая название бычье поглощение ( Engulfing Bullish ( EG )), которая формируется на дне медвежьего трен­ да и сигнализирует о вероятной коррекции тренда. Для образования этой фигуры необходимо выполнение трех условий:

1)  рынок должен быть в низу тренда, если даже тренд короткий;

2)  модель ( EG ) состоит из двух свечей, причем тело второй свечи поглощает тело первой свечи (т.е. цена открытия второй свечи мень­ ше цены открытия первой свечи, а цена закрытия второй свечи боль­ ше цены закрытия первой свечи);

3)  цвет тела первой свечи —ч ерный, а второй — белый.

Другой важной фигурой начала медвежьего тренда является так называемая темная накрывающая туча ( Dark Cloud ( DC )), образо­ ванная двумя японскими свечами в точке ценового максимума. Также необходимо выполнение трех критериев, при осуществлении которых и создается модель DC :




1)  фигура образуется на развороте верха бычьего тренда, или, в тоже время, в точке существенно перегретого рынка:

2)         первая свеча фигуры —б елого цвета с сильным бычьим потен­ циалом;

3)         тело второй свечи (которая обязательно черного цвета) открыва­ ется выше цены закрытия первой свечи, однако, к концу формирова­ния второй свечи ее цена закрытия опускается вниз как минимум на половину от величины тела первой свечи.

Противоположностью темной накрывающей туче является фигу­ ра, возникающая на дне графика курса валюты и получившая назва­ ние проникающая линия ( Piercing Line ( PL )). Для формирования фигуры PL также необходимо выполнение трех критериев:

1)  модель образуется в конце бычьего тренда или в области боль­ шой перегретости медвежьего рынка;

2)         первая свеча —ч ерного цвета, показывает серьезность медвежь­ их намерений (сильно вниз);

3)  цена открытия второй свечи меньше минимальной цены первой свечи в изучаемой фигуре, однако, к концу формирования второй све­чи цена закрытия резко возрастает на величину, как минимум на поло­ вину от величины тела первой свечи.

На рынке Форекс иногда возникает фигура, образованная двумя последовательно сформированными доджами и получившая название двойной додж ( Double Doji ( DD )). Двойной додж может принадле­ жать как бычьей, так и медвежьей тенденции. Важно то, что эта фигу­ ра всегда формируется в точках экстремума кривой курса валюты. Глав­ ное условие создания этой модели — цены открытия и закрытия для первой свечи совпадают, и последующая вторая свеча также имеет оди­ наковые цены открытия и закрытия.

Медвежье харами ( Harami Bearish ( HI )), формируется в точке цено­вого пика и принадлежит началу медвежьей тенденции. Эта фигура счи­ тается сформированной, если выполняются следующие три критерия:

1)  рынок должен быть в четко обозначенном минимуме тренда, если даже последний краткосрочен;

2)        фигура строится из двух свечей, причем тело первой свечи долж­ но поглощать существенно меньшее размерами тело второй свечи (как правило, тело второй свечи меньше тела первой свечи, но более значимо для последующего движения);

3) не обязательно, чтобы тела свечей были разных цветов.
Противоположностью медвежьего харами является бычья харами

( Harami Bullish ( HI )), которая принадлежит началу бычьего тренда и поэтому формируется в точке ценового минимума, если выполняются следующие три условия:

1)  рынок должен быть в четко определенном минимуме тренда, пусть даже краткосрочном;

2)         модель состоит из двух свечей, причем тело первой свечи полно-


стью поглощает значительно меньшее тело второй свечи (однако тело второй свечи и ее тени более значимы для последующего поведения исследуемого курса валюты);

3) цвета свечей в фигуре бычья харами не обязательно должны быть противоположными.

На этом ограничимся рассмотрением основных комбинаций на базе двух японских свечей, которые являются важным дополнением к ком­плексному техническому анализу валютного рынка. Изучение вероят­ ности правильного вхождения в рынок Форекс на базе только сигна­ лов от изученных выше комбинаций двух свечей, показало следующие обнадеживающие результаты: на 100 вхождениях эта вероятность рав­ нялась 78%.

Рекомендую пользоваться этими фигурами как подтверждающи­ ми результаты выводов по трендовому и осцилляторному анализам.

И в заключение этого раздела рассмотрим четыре фигуры, образо­ ванные комбинацией трех японских свечей (рис.38 и рис. 39).

Утренняя звезда в трех — свечной позиции ( Morning Star ( MS )) формируется на дне валютного курса и является началом бычьего трен­да. Существуют четыре критерия, при выполнении которых можно зак­ лючить, что сформировалась фигура MS :

1)  рынок должен быть в четко обозначенном минимуме тренда;

2)         первая свеча —ч ерного цвета обозначает сильное движение кур­ са вниз;

3)  вторая свеча имеет короткое тело и формируется с гепом отно­ сительно первой свечи;

4)         третья свеча обязательно должна быть белой, у которой цена зак­ рытия выросла, как минимум, до значения на уровне половины тела первой свечи.

В идеале утренняя звезда должна иметь геп до и после второй све­ чи, однако, геп между второй и третьей свечами редок.

Трех -~ св ечная вечерняя звезда ( Evening Star ( ES )) является про­ тивоположностью MS и началом медвежьей тенденции. Вечерняя звез­ да формируется на вершине ценового пика при соблюдении следую­ щих четырех критериев:

1) рынок должен ясно показать максимум цены;

2)        первая свеча белого цвета показывает сильно вверх;

3)        вторая свеча имеет короткое тело и формируется с гепом отно­ сительно первой свечи;

4)        третья свеча должна быть обязательно черного цвета, причем цена закрытия должна опустится до значения не выше середины тела пер­ вой свечи.

В идеале, ES должна иметь два гепа: между телами первой и второй свеч и между телами второй и третьей свеч, однако эти условия не все­ гда выполняются.

Частным случаем фигуры вечерняя звезда является Трех — свеч нал вечерняя звезда в додже ( Evening Doji Star ( EDS )), в которой в отличие от ES вторая свеча — додж, что усиливает поворотный сигнал с бычьего тренда на медвежий.

Противоположностью EDS является фигура Трех — свечная ут­ ренняя звезда в додже ( Morning Doji Star ( MDS )), которая также яв­ ляется частным случаем модели MS , только в этом случае вторая свеча в комбинации — додж.

Достоинство трех — свечных фигур по сравнению с двух — свечны­ми и одно — свечными, которые мы рассмотрели выше, заключается в большей надежности подаваемых сигналов, а основной недостаток — в сравнительно большей жесткости четырех критериев формирования моделей MS или ES , что обуславливает сравнительно редкое форми­ рование этих фигур на рынке Форекс. Тем не менее, вероятность пра­ вильного вхождения в рынок Форекс на основе только сигналов MS или ES близка к 80%.

Таким образом, изученные модели на базе различных комбинаций японских свечей являются хорошим подспорьем в более полном ана­ лизе рынка.

Читать далее: Линии, периоды и дуги Фибоначчи