Разделы



Импульсная система

Высокая волатильность в период бычьего рынка 90-х годов сделала скорост­ ную, или динамичную, торговлю ( momentum trading ) очень популярной. Идея в том, чтобы купить акции, когда цена начинает расти, и продать, как только темп подъема замедлится. Скоростных трейдеров не интересуют фундаменталь­ ные показатели компании, они могут даже не знать, чем вообще занимается компания. Все, что их интересует, — это направление и скорость цен. Они по­ купают, когда акции начинают быстро расти в цене (как правило, они не играют на понижение), и фиксируют прибыль, когда скорость роста снижается.

Скоростная торговля кажется обманчиво легкой. Владельцы брокерских фирм зарабатывают состояния на комиссиях, в то время как масса игроков теряет еще большие состояния, пытаясь заработать на быстрых акциях. Такая торговля час­ то перерождается в импульсивные метания, и трейдеру приходит конец.

В скоростной торговле есть внутреннее психологическое противоречие, гу­бительное для большинства игроков. С одной стороны, эта быстрая игра, по­ добная рукопашному бою или компьютерной игре, лучше подходит для молодых людей с острыми охотничьими инстинктами, которые склонны полностью в нее окунуться. С другой стороны, такая игра требует жесткой самодисциплины. Успешная скоростная торговля, как и профессиональная карточная игра в Лас- Вегасе, — весьма скучное занятие. Способность довольствоваться небольши­ ми, но стабильными выигрышами — необходимое качество для такой игры — встречается редко. Мало кто может встать из-за игорного стола, когда осталь­ ные только входят в азарт.

Один из моих любимых клиентов — профессиональный биржевик из Лон­ дона, который иногда для развлечения заходит вечером в казино. Он играет в блэкджек по минимальной ставке в пять фунтов и прекращает игру, когда вы­ игрывает 200 фунтов или проигрывает 400. Он разработал такие методы под-

счета карт и контроля над деньгами, которые позволяют ему в 13 случаях из 14 возвращаться домой с 200 фунтами в кармане. Этот человек доказал себе, что способен стабильно выигрывать в казино, и теперь редко туда ходит, так как должен провести 6 или 7 часов, считая карты и делая ставки, прежде чем достигнет своей цели либо вычерпает лимит. Сидеть и считать — тяжелая работа. А вокруг него толпа вовсю развлекается, проигрывая деньги. Мой кли­ент предпочитает играть из дома на бирже, где и выбор игр, и доходность ему больше по вкусу.

Дистанционные Курсы Форекс - это прекрасная перспектива для Тебя подготовиться к успешной работе на международном валютном рынке Forex!

Для успеха в скоростной игре необходима огромная самодисциплина. Нужно распознать только что начавшееся движение цен, открыть позицию, не дожида­ ясь более верного подтверждения, и закрыть ее, как только темп движения цен замедлится. Чем дольше вы будете определять скорость, тем меньше выигрыш. Снятие прибыли вызывает стресс из-за обычной человеческой склонности подер­ жать сделку подольше, чтобы больше заработать. Выйдя из сделки, трейдер пи­ нает себя, если цены продолжают двигаться в его пользу. Для скоростной игры трейдеру необходимы набор технических правил, система управления капита­ лом и дисциплина, чтобы вступать в игру в нужный момент и выходить из нее без сожаления, как только будет достигнут ориентир прибыли или лимит потерь.

п»ї

Открытие позиций

Я разработал импульсную систему ( impulse system ), чтобы выявлять зоны на графиках, где тренд ускоряется или замедляется. Система работает в любых масштабах времени, включая внутридневной. Она подает сигналы к покупке и продаже, но оставляет за вами выбор рынков, настройку параметров и, конеч­ но, поддержание самодисциплины.

Выберите активный рынок, где цены колеблются в широком канале. Что если вы проведете сделку на троечку и снимете лишь 10% канала? Такой резуль­ тат неплох, если ширина канала 20 пунктов, но неприемлем, если его ширина всего 5 пунктов. Если гоняться за зайцами, то за толстыми.

Импульсная система строится на двух простых, но эффективных индикато­рах. Один измеряет инерцию рынка, а другой — скорость изменения цен. Если оба движутся в одном направлении, это сигнал к открытию позиции. Как толь­ко они перестают подтверждать друг друга, мы получаем сигнал к закрытию позиции.

Импульсная система использует экспоненциальное скользящее среднее (ЕМА), чтобы определить восходящие и нисходящие тренды. Когда ЕМА по­ вышается, инерция в пользу быков, а когда понижается — в пользу медведей. Второй компонент системы — гистограмма MACD, наклон которой указыва-

Когда и ЕМА , и гистограмма MACD движутся в одном направлении , они указывают , что движение иен ускоряется . Удобнее всего отслеживать эту систему , запрограммировав сигналы к покупке и продаже разными иветами . Играйте в направлении импульса , чтобы поймать самые сильные движения рынка . Никогда не играйте против импульсной системы . Например , в марте и апреле бычье расхождение , двойное основание и хвост кенгуру указывали на формирование основания . Однако покупать при этом было нельзя , так как импульсная система указывала вниз . Сигнал к продаже исчез в точке А , что позволило открывать длинные позииии .

Импульсная система четко отследила падение рынка в январе - марте и подъем — в апреле - мае . В мае сигнал импульсной системы к покупке исчез после возникновения медвежьего расхождения В , которое указало на возможность сыграть на понижение . Нисходящий тренд оказался не таким сильным , как два предыдущих тренда , с чередующимися сигналами к покупке и продаже , Когда возникают сомнения , как играть , лучше отой­ти в сторону .

п»ї

У правого края графика тройное бычье расхождение гистограммы MACD дает сигнал к покупке . Импульсная система только что перестала подавать сигнал к продаже . Рынок готов к взлету . Если вы купите , установив защит­ный стоп - приказ ниже последнего минимума , сделайте этот приказ разво­ротным — сыграйте на понижение , если стоп - приказ будет активирован . Если бычье расхождение окажется ложным , рынок даст сигнал собаки Бас­кервилей и должен будет резко упасть .

ет на соотношение сил быков и медведей. Если гистограмма MACD повыша­ ется, значит, быки становятся сильнее, а если понижается — силу набирают медведи.

Импульсная система выявляет столбики, где и инерция, и скорость направ­ лены в одну сторону. Если ЕМА и гистограмма MACD растут, значит, быки сильны и восходящий тренд усиливается. А если ЕМА и гистограмма MACD одновременно понижаются, значит, на рынке побеждают медведи. Оба индика­ тора могут двигаться в одном направлении лишь короткое время, но в такие периоды рынок бежит бегом.

Прежде чем применять импульсную систему, вспомните, как тройной экран анализирует рынки в нескольких масштабах времени. Выберите свой любимый масштаб и назовите его среднесрочным. Умножьте его на пять, чтобы найти дол­ госрочный масштаб. Если вы любите работать с дневными графиками, проанали­ зируйте сначала недельный график и примите стратегическое решение: играть на повышение или понижение. Для анализа недельных графиков применяйте 26- недельное ЕМА, гистограмму MACD или оба этих инструмента.

Определив долгосрочный тренд, вернитесь к дневному графику и ищите воз­ можности играть только в направлении тренда на недельном графике. Импуль­ сная система использует 13-дневное ЕМА и гистограмму MACD с периодами 12, 26 и 9. При этом ЕМА рассчитывается с меньшим периодом, чем обычные 22 столбика, что делает систему более чувствительной.

Если на недельном графике тренд идет вверх, вернитесь к дневному и ждите момента, когда 13-дневное ЕМА и гистограмма MACD начнут повышаться. Если и рыночная инерция, и темп изменения цен растут, они подают сильный сигнал к покупке — надо открыть длинную позицию и держать ее, пока сигнал не ис­ чезнет.

Если на недельном графике тренд идет вниз, вернитесь к дневному и ждите момента, когда 13-дневное ЕМА и гистограмма MACD начнут падать, подавая сигнал открывать короткие позиции. Будьте готовы к их закрытию, когда сиг­ нал исчезнет.

Некоторые программы технического анализа позволяют окрашивать разные столбики в разные цвета. Пометьте столбики одновременного роста ЕМА и ги­ стограммы MACD зеленым, а столбики их одновременного понижения — крас­ ным. Никак не окрашивайте те столбики, где индикаторы указывают в противоположных направлениях. Тогда будет легче замечать новые сигналы.

В разных программных пакетах это выполняется по-разному. Например, вот код сигналов к покупке в программе Internet Trader Pro :

AlertMarker (mov (c,13,e) > ref (mov (c,13,e), -1) and 1ml (MACD-Histogram) > ref (fml (MACD-Histogram), -1), Below).

А вот код сигналов к продаже:

AlertMarker (mov (c,13,e) < ref (mov (c,13,e), -1) and fml (MACD-Histogram) < ref (fml (MACD-Histogram), -1), Above).

Если вы знакомы с программированием, то можете добавить несколько функ­ ций. Например, вы можете сделать период расчета ЕМА изменяемым и прове­ рить, какие значения наиболее эффективны на вашем рынке. Вы сможете запрограммировать звуковой сигнал при поступлении сигналов к покупке и продаже, что поможет вам отслеживать сразу несколько рынков, не сидя перед экраном. На набережной в моем районе часто сидит рыбак, у которого несколь­ ко удочек с колокольчиками. Когда рыба клюет, колокольчик звенит. Рыбак откладывает в сторону газету и начинает крутить катушку.

Читать далее: Закрытие позиций